短短3個(gè)月，電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格突飛猛跌。
(相關(guān)資料圖)
2月28日，上海鋼聯(lián)發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，部分鋰電材料報(bào)價(jià)繼續(xù)下跌，電池級(jí)碳酸鋰跌7500元/噸，均價(jià)報(bào)39.5萬(wàn)元/噸。回望去年11月，電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格曾一度突破60萬(wàn)/噸的電池級(jí)碳酸鋰，價(jià)格甚至達(dá)到62萬(wàn)元/噸。
回望2019年，天齊鋰業(yè)因鋰價(jià)周期性下跌導(dǎo)致當(dāng)年業(yè)績(jī)虧損28億的業(yè)績(jī)?nèi)詺v歷在目。此次鋰價(jià)或再進(jìn)入下跌周期，鋰礦公司如何各顯神通“渡海” ？
“鋰電一哥”寧德時(shí)代的選擇是搶占市場(chǎng)。2月21日，新疆某鋰礦探礦權(quán)以60億元的成交價(jià)被寧德時(shí)代間接持股公司拍下，有接近該公司的人士向貝殼財(cái)經(jīng)記者表示，“這家公司與寧德時(shí)代在某些礦產(chǎn)資源方面達(dá)成了一些共識(shí)”。
不僅如此，“新能源車第一股”特斯拉近期被報(bào)道稱有意收購(gòu)加拿大上市公司西格瑪鋰業(yè)以支持公司的電池生產(chǎn)工作，并為公司在美國(guó)得克薩斯州正在建設(shè)的鋰鹽冶煉廠供應(yīng)關(guān)鍵原料。此外，還有如九嶺鋰業(yè)等鋰礦企業(yè)則在最近更新招股書(shū)準(zhǔn)備沖刺上交所。
“每家企業(yè)采取的策略一定會(huì)揚(yáng)長(zhǎng)避短，一方面可以依靠資源端賺取利潤(rùn)，另一方面依靠技術(shù)迭代提升能量密度與安全性，”對(duì)于鋰產(chǎn)業(yè)的熱鬧景象，萬(wàn)創(chuàng)投行研究院院長(zhǎng)段志強(qiáng)向記者表示，企業(yè)最終要考慮經(jīng)濟(jì)效益，追求利潤(rùn)與市場(chǎng)占有率，那么寧德時(shí)代的路徑并非唯一路徑，企業(yè)還是應(yīng)該專注于自身優(yōu)勢(shì)。雖然寧德時(shí)代已經(jīng)鎖定了渠道優(yōu)勢(shì)，但是鋰電企業(yè)仍然可以在半固態(tài)電池、固態(tài)電池、快充甚至是鈉離子電池等領(lǐng)域彎道超車。
鋰價(jià)下跌時(shí)鋰企、車企紛紛出手
連日來(lái)，鋰價(jià)下跌的消息傳遍了市場(chǎng)，但仍有不少企業(yè)在搶礦。
2月下旬，國(guó)家自然資源部網(wǎng)站對(duì)新疆若羌縣瓦石峽南鋰礦勘查探礦權(quán)成交結(jié)果進(jìn)行公示。該公告顯示，上述探礦權(quán)擬出讓年限為5年，起始價(jià)格為1580.90萬(wàn)元，出讓收益率為1.4%。最終，新疆志特新材料有限公司以60.88億元的成交價(jià)拍下了探礦權(quán)，并且一次性繳納費(fèi)用。
記者自企查查獲悉，上述公司的大股東為若羌志存新材料有限公司，持股比例為49%。而后者的大股東為新疆志存鋰業(yè)有限公司，持股比例為100%，這家公司是志存鋰業(yè)集團(tuán)的全資子公司。
志存鋰業(yè)集團(tuán)成立于“亞洲鋰都”江西宜春，旗下?lián)碛薪鹘疠x鋰業(yè)等10余家子公司，具有“采礦-選礦-鋰鹽制備-鋰渣綜合利用”完整的鋰電新材料產(chǎn)業(yè)鏈，志存鋰業(yè)已啟動(dòng)上市計(jì)劃，通過(guò)“技術(shù)+資本+產(chǎn)業(yè)”的有機(jī)結(jié)合，計(jì)劃在2025年將公司打造成全球第一的鋰鹽企業(yè)。
記者注意到，志存鋰業(yè)集團(tuán)的股東中，大股東江西偉天鼎卓管理有限公司持股比例為29.8697%，而寧德時(shí)代則是志存鋰業(yè)的二股東，持股比例為23.1620%。此外，志存鋰業(yè)的實(shí)際控制人為南東東，最終受益人為南天，在江西，有部分人將他們稱為“南氏家族”。
接近志存方面的人士向記者表示，“志存與寧德時(shí)代在某些礦產(chǎn)資源方面達(dá)成了一些共識(shí)”。
“購(gòu)買新疆鋰礦的公司由寧德時(shí)代間接持股，如果是從這個(gè)角度來(lái)看，寧德時(shí)代什么時(shí)候買鋰礦都是很好理解的，因?yàn)閷幍聲r(shí)代的投資并不是為了多賺錢，而是要保障鋰資源供應(yīng)和市場(chǎng)份額。”真鋰研究創(chuàng)始人、總裁墨柯向記者表示。
目前寧德時(shí)代的體量在市場(chǎng)中十分龐大，前兩年其實(shí)也陷入到了一定程度的缺鋰?yán)Ь常袌?chǎng)上沒(méi)有那么多鋰礦可以提供，因此甚至出現(xiàn)了減產(chǎn)的情況。在這種背景下，寧德時(shí)代的產(chǎn)能要盡快跟上，最有效的辦法就是搶鋰，目前市場(chǎng)價(jià)格仍然高昂，60億元一次性繳納的現(xiàn)象就出現(xiàn)了。
而在海外市場(chǎng)，鋰礦同樣吸引了企業(yè)注意。據(jù)媒體報(bào)道，特斯拉準(zhǔn)備收購(gòu)的西格瑪鋰業(yè)通過(guò)其全資子公司正在開(kāi)發(fā)位于巴西的鋰輝石項(xiàng)目。據(jù)介紹，該項(xiàng)目是美洲資源量最大、品位最高的鋰硬巖項(xiàng)目，計(jì)劃在2023年4月底前開(kāi)始出貨。據(jù)稱，項(xiàng)目第一期預(yù)計(jì)每年可生產(chǎn)27萬(wàn)噸的高純電池級(jí)鋰精礦，相當(dāng)于每年約3.67萬(wàn)噸碳酸鋰當(dāng)量。
此外，通用汽車也在今年1月31日宣布以6.5億美元的價(jià)格購(gòu)買加拿大上市公司美洲鋰業(yè)公司的固粉，據(jù)稱雙方將共同開(kāi)發(fā)美國(guó)目前已知的最大鋰礦，這一鋰礦也是目前世界第三大鋰礦。
買礦、讓利鋰企車企“花樣”搶市場(chǎng)
值得注意的是，有不少專家指出，無(wú)論是寧德時(shí)代、特斯拉還是通用，投資鋰礦主要是為了搶占市場(chǎng)。而除了買礦之外，企業(yè)還推出了不少“新花樣”。
近期，寧德時(shí)代推出了“鋰礦返利”計(jì)劃。根據(jù)這個(gè)計(jì)劃，未來(lái)三年，寧德時(shí)代可以按照20萬(wàn)元/噸的價(jià)格與企業(yè)簽署一部分動(dòng)力電池的碳酸鋰價(jià)格結(jié)算。簽署這項(xiàng)合作的車企，需要將約80%的電池采購(gòu)量承諾給寧德時(shí)代。
段志強(qiáng)向記者分析稱，目前碳酸鋰的大批量供貨的價(jià)格大約在35萬(wàn)元/噸左右，寧德時(shí)代可以給出20萬(wàn)元/噸的優(yōu)惠價(jià)格，這幾乎相當(dāng)于讓利給車企，讓車企幾乎以成本價(jià)購(gòu)買鋰電池，但同時(shí)也要求企業(yè)大批量采購(gòu)寧德時(shí)代電池。
換言之，寧德時(shí)代在全國(guó)擁有大批量鋰礦資源，這相當(dāng)于公司以優(yōu)惠價(jià)格換市場(chǎng)占有率，這源于公司有足夠的、穩(wěn)定的自控貨源。
但是段志強(qiáng)也指出，在前兩年新能源車高速發(fā)展之后，市場(chǎng)整體基數(shù)大幅增長(zhǎng)，今年新能源車增速出現(xiàn)環(huán)比下降，未來(lái)可能持續(xù)放緩。另一方面，隨著前兩年鋰電池項(xiàng)目投產(chǎn)，鋰電池產(chǎn)能有所釋放。
從數(shù)據(jù)來(lái)看，乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2023年1月乘用車市場(chǎng)零售達(dá)到129.3萬(wàn)輛，同比下降 37.9%，環(huán)比下降 40.4%。
段志強(qiáng)以寧德時(shí)代為例表示，如今這家公司已經(jīng)形成了相對(duì)獨(dú)立的資源供應(yīng)體系，逐漸減少外界的資源供給，因此希望通過(guò)發(fā)揮自身優(yōu)勢(shì)獲得更多市場(chǎng)份額，保住“鋰電一哥”的地位。“可以說(shuō)，寧德時(shí)代是放棄了一部分鋰電池的利潤(rùn)，來(lái)賺市場(chǎng)份額、技術(shù)、產(chǎn)品質(zhì)量的利潤(rùn)。”
在鋰電池降價(jià)的同時(shí)，車企也呈現(xiàn)了降價(jià)趨勢(shì)。鋰電池與車企的價(jià)格相輔相成，一方面由于新能源汽車補(bǔ)貼取消，部分車企需要下降吸引更多銷量，下游需求減少導(dǎo)致了上游鋰電池失去了高價(jià)支撐，另一方面，電池原材料成本的下降也為汽車提供了降價(jià)基礎(chǔ)。
“這種降價(jià)其實(shí)某種程度上也意味著車企的日子不好過(guò)，我們預(yù)測(cè)未來(lái)行業(yè)集中度會(huì)進(jìn)一步加大，而這也會(huì)導(dǎo)致競(jìng)爭(zhēng)獲勝的車企比如特斯拉、比亞迪、上汽集團(tuán)等會(huì)擁有更多的市場(chǎng)份額與談判籌碼，可能反而能與寧德時(shí)代談價(jià)格”，段志強(qiáng)表示，寧德時(shí)代目前的讓利，其實(shí)也是在扶持自己的合作伙伴，在百家爭(zhēng)鳴之時(shí)綁定伙伴維持地位。
實(shí)際上，億緯鋰能也做出了動(dòng)作。2月20日，億緯鋰能公司董事長(zhǎng)劉金成、董事會(huì)秘書(shū)兼財(cái)務(wù)負(fù)責(zé)人江敏在回答投資者提問(wèn)時(shí)聊到了與主要?jiǎng)恿﹄姵刂鳈C(jī)廠定價(jià)的話題。
億緯鋰能當(dāng)時(shí)表示，公司已經(jīng)在運(yùn)行和運(yùn)行比較成熟的基本上有三種定價(jià)方式：第一種是價(jià)格聯(lián)動(dòng)模式(即價(jià)格與主材聯(lián)動(dòng))；第二種是定價(jià)返利模式(即確定一個(gè)價(jià)格，年底按照碳酸鋰價(jià)格的變動(dòng)情況進(jìn)行返利)；第三種是全年鎖價(jià)模式(即按照一口價(jià)的方式把一年的價(jià)格確定下來(lái))。公司會(huì)將三種定價(jià)模式提供給客戶，看客戶需求來(lái)決定。
無(wú)獨(dú)有偶，億緯鋰能當(dāng)時(shí)透露，一方面下游客戶基本上還是尚未盈利的狀態(tài)，因此作為主要供應(yīng)商，公司會(huì)在戰(zhàn)略上給與一定支持，在利潤(rùn)上部分讓利下游。從這個(gè)角度來(lái)講，公司今年在動(dòng)力電池方面不太追求更高的利潤(rùn)率。另一方面，因億緯鋰能產(chǎn)能也在擴(kuò)大，也希望在客戶端的市占率能夠提升。
對(duì)于未來(lái)展望，億緯鋰能當(dāng)時(shí)表示，上游原材料價(jià)格下行，能夠利好電池盈利。因?yàn)榭傮w上采取價(jià)格聯(lián)動(dòng)方式，隨著材料價(jià)格下降，會(huì)逐步傳遞到電芯廠再傳導(dǎo)到下游客戶那里。通常價(jià)格聯(lián)動(dòng)傳遞周期大概是2個(gè)月至3個(gè)月。
（文章來(lái)源：新京報(bào)）